Publications
C1 - Bankenregulierung, Credit Crunch und Prozyklizität
Do good or bad borrowers pledge more collateral?
International Journal of Managerial Finance, Volume: 3, 2007, Pp 132-
163
Valuation of Bond Illiquidity. An Option-Theoretical Approach
Journal of Fixed Income, Volume: 16, 2007, Pp 81-107
Bewertung von Anleihen bei potentieller Zahlungsunfähigkeit
Bank, M. Schiller, B. (eds.), Finanzintermediation - Theoretische, wirtschaftspolitische und praktische Aspekte aktueller Entwicklungen im Bank- und Börsenwesen, Festschrift für Professor Dr. Wolfgang Gerke zum sechzigsten Geburtstag, Schäffer-Poeschl-, May, 2004, Pp 1-24
JEL classification: G12, G13, G33
When Does Single-Source Versus Multiple-Source Lending Matter?
International Journal of Managerial Finance, Volume: 2, January, 2006, Pp 19-48
Keywords: Economic equilibrium, Issues, Loans, Public finance
Hedging Long-Term Forwards with Short-Term Futures - A Two-Regime Approach
Review of Derivatives Research, Volume: 7, December, 2004, Pp 185-212
Keywords: long-term forwards - hedging - Metallgesellschaft case - two-regime pricing
JEL classification: G13, G30
Banking Regulation and Financial Accelerators: A One-Period Model with Unlimited Liability
W. Franz, H.J. Ramser, M. Stadler (eds.): Funktionsfähigkeit und Stabilität von Finanzmärkten, Wirtschaftswissenschaftliches Seminar Ottobeuren, Mohr Siebeck, Volume: 34, 2005, Pp 183-210
JEL classification: G21, G28
Bewertung von Anleihen bei potentieller Zahlungsunfähigkeit
Bank, M. Schiller, B. (eds.), Finanzintermediation - Theoretische, wirtschaftspolitische und praktische Aspekte aktueller Entwicklungen im Bank- und Börsenwesen, Festschrift für Professor Dr. Wolfgang Gerke zum sechzigsten Geburtstag, Schäffer-Poeschl-, May, 2004, Pp 1-24
JEL classification: G12, G13, G33
Bond Portfolio Optimization: A Risk-Return Approach
Journal of Fixed Income, Volume: 15, March, 2006, Pp 48-60
JEL classification: G11, G13
Empirical Exercise Behavior of Warrant Holders and its Consequences for Warrant Values
International Journal of Theoretical and Applied Finance, Volume: 9, March, 2006, Pp 245-268
Keywords: Early exercise; late exercise; option pricing; transaction costs; Monte Carlo simulation
JEL classification: G12, G13, G32
Optimal Debt Service: Straight vs. Convertible Debt
Schmalenbach Business Review, Volume: 58, April, 2006, Pp 124-151
Keywords: Convertible Consol Bond, Default Strategies
JEL classification: C72, G12, G32
When Does Single-Source Versus Multiple-Source Lending Matter?
International Journal of Managerial Finance, Volume: 2, January, 2006, Pp 19-48
Keywords: Economic equilibrium, Issues, Loans, Public finance
Optimal Exercise Strategies for Corporate Warrants
Quantitative Finance, Volume: 6, 2006, Pp 37-54
Keywords: Warrants, Exercise Strategy, Option Pricing, Financial Structure
JEL classification: G12,G13,G32
Valuation of Convertible Bonds when Investors Act Strategically
Deutscher Universitäts-Verlag, Volume: 110, 2004
Keywords: Convertible bonds: markets, motives, and traditional valuation - General framework for the analysis of convertible bonds - Optimal conversion strategies and valuation of convertible bonds at and before maturity - Comparison of the results of three conver
JEL classification: G12, G13, G30
Pflichtwandelanleihen: Bewertung und Aktienkursreaktion bei Emission
Die Betriebswirtschaft, Volume: 65, 2005, Pp 21-42
JEL classification: G12, G14, G30
Streben Unternehmen nach ihrem optimalen Rating? Theorie und Evidenz vom deutschen Kapitalmarkt
Zeitschrift für Betriebswirtschaftslehre (ZfB), Volume: 75, October, 2005, Pp 919-946
JEL classification: G14, G30
